บริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย งบการเงินและงบการเงินรวม สำหรับแต่ละปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2541 และ 2540 และ รายงานของผู้สอบบัญชีรับอนุญาต รายงานของผู้สอบบัญชีรับอนุญาต เสนอ ผู้ถือหุ้นบริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) ข้าพเจ้าได้ตรวจสอบงบดุลของบริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และงบดุลรวมของบริษัทเซ็นทรัล พัฒนา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2541 และงบกำไรขาดทุนและงบ แสดงการเปลี่ยนแปลงในส่วนของผู้ถือหุ้น งบกำไรสะสม และงบกระแสเงินสดของบริษัท เซ็นทรัล พัฒนา จำกัด (มหาชน) และงบกำไรขาดทุนรวม งบแสดงการเปลี่ยนแปลงในส่วนของผู้ถือหุ้นรวม งบ กำไรสะสมรวมและงบกระแสเงินสดรวมของบริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย สำหรับปีสิ้น สุดวันเดียวกัน ซึ่งผู้บริหารของกิจการเป็นผู้รับผิดชอบต่อความถูกต้องและครบถ้วนของข้อมูลในงบการ เงินเหล่านี้ ส่วนข้าพเจ้าเป็นผู้รับผิดชอบในการแสดงความเห็นต่องบการเงินดังกล่าวจากผลการตรวจสอบของ ข้าพเจ้า งบการเงินของบริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และงบการเงินรวมของบริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย สำหรับปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2540 ที่นำมาแสดงเปรียบเทียบตรวจ สอบโดยนายไพฑูรย์ ทวีผล ซึ่งเป็นผู้สอบบัญชีในสำนักงานเดียวกันกับข้าพเจ้า ข้าพเจ้าได้ปฏิบัติงานตรวจสอบตามมาตรฐานการสอบบัญชีที่รับรองทั่วไปซึ่งกำหนดให้ข้าพเจ้า ต้องวางแผนและปฏิบัติงานเพื่อให้ได้ความเชื่อมั่นอย่างมีเหตุผลว่างบการเงินแสดงข้อมูลที่ขัดต่อข้อเท็จจริง อันเป็นสาระสำคัญหรือไม่ การตรวจสอบรวมถึงการใช้วิธีการทดสอบหลักฐานประกอบรายการทั้งที่เป็น จำนวนเงินและการเปิดเผยข้อมูลในงบการเงิน การประเมินความเหมาะสมของหลักการบัญชีที่กิจการใช้ และประมาณการเกี่ยวกับรายการทางการเงินที่เป็นสาระสำคัญ ซึ่งผู้บริหารเป็นผู้จัดทำขึ้น ตลอดจน การประเมินถึงความเหมาะสมของการแสดงรายการที่นำเสนอในงบการเงินโดยรวม ข้าพเจ้าเชื่อว่าการ ตรวจสอบดังกล่าวให้ข้อสรุปที่เป็นเกณฑ์อย่างเหมาะสมในการแสดงความเห็นของข้าพเจ้า ข้าพเจ้าเห็นว่า งบการเงินข้างต้นนี้แสดงฐานะการเงิน ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2541 และ 2540 ผล การดำเนินงาน และกระแสเงินสด สำหรับแต่ละปีสิ้นสุดวันเดียวกันของบริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และของบริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย โดยถูกต้องตามที่ควรในสาระ สำคัญตามหลักการบัญชีที่รับรองทั่วไป - 2 - รายงานการสอบบัญชีนี้เป็นแบบไม่มีเงื่อนไข อย่างไรก็ดี โปรดดูข้อมูลที่บริษัทและบริษัทย่อยเปิด เผยไว้ในหมายเหตุประกอบงบการเงิน 1 งบการเงินและงบการเงินรวมสำหรับแต่ละปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2541 และ 2540 นี้ได้รวมผลกระทบจากวิกฤตการณ์ทางเศรษฐกิจที่มีต่อบริษัทและบริษัทย่อยเท่า ที่ทราบและสามารถประมาณการได้ วิกฤตการณ์ทางเศรษฐกิจซึ่งเป็นผลมาจากความผันผวนของภาวะ การณ์ทางเศรษฐกิจของประเทศและค่าเงินของประเทศในภูมิภาคเอเซียแปซิฟิค มีผลอย่างมากต่อฐานะการ เงินและผลการดำเนินงานของบริษัทและบริษัทย่อย และจะมีผลกระทบอย่างต่อเนื่องต่อไปอีกในอนาคต อันใกล้นี้ นอกจากนี้ ตามที่กล่าวไว้ในหมายเหตุประกอบงบการเงิน 13 ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2541 บริษัท ย่อยมีต้นทุนโครงการพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ - ศูนย์การค้า จำนวนเงินรวมประมาณ 2,313 ล้านบาท ฝ่ายบริหารของบริษัทย่อยได้ชะลอการก่อสร้างโครงการพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ดังกล่าวและได้ตั้งค่าเผื่อ ผลขาดทุนจากมูลค่าที่คาดว่าจะได้รับคืนของสินทรัพย์ดังกล่าวไว้เป็นจำนวนเงินรวมประมาณ 258 ล้าน บาท การตัดสินใจดำเนินการก่อสร้างโครงการดังกล่าวต่อไป ขึ้นอยู่กับสภาวะเศรษฐกิจในอนาคตและความ สามารถในการหาเงินลงทุนเพิ่มเติม ดังนั้นภาวะการณ์ทางเศรษฐกิจจึงมีความไม่แน่นอนอย่างมาก ซึ่งอาจ กระทบต่อฐานะการเงินและการดำเนินงานของบริษัทและบริษัทย่อยในอนาคต มูลค่าสินทรัพย์ที่คาดว่า จะได้รับ รวมถึงต้นทุนโครงการพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ - ศูนย์การค้าดังกล่าว ข้างต้น ตลอดจนความ สามารถในการคงสภาพหนี้สินหรือความสามารถในการจ่ายชำระหนี้เมื่อถึงกำหนดชำระ ผลในที่สุดของความ ไม่แน่นอนซึ่งอาจมีจำนวนเป็นสาระสำคัญต่อรายการสินทรัพย์และหนี้สิน ณ วันที่ในงบดุลไม่สามารถ ทราบได้ในปัจจุบัน งบการเงินและงบการเงินรวมนี้จึงไม่ได้รวมรายการปรับปรุงที่อาจมีขึ้นจากผลของ ความไม่แน่นอนดังกล่าว แต่จะรายงานในงบการเงินเมื่อทราบและสามารถประมาณการผลกระทบดังกล่าวได้ (นายเมธี รัตนศรีเมธา) ผู้สอบบัญชีรับอนุญาต ทะเบียนเลขที่ 3425 กรุงเทพมหานคร 12 กุมภาพันธ์ 2542 บริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย งบดุล ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2541 และ 2540 สิ น ท รั พ ย์ บาท งบการเงินรวม งบการเงินของบริษัท 2541 2540 2541 2540 สินทรัพย์หมุนเวียน เงินสดและเงินฝากธนาคาร 88,742,763 56,598,453 29,514,625 18,081,639 เงินลงทุนระยะสั้น เงินฝากประจำ 409,879,705 140,000,000 377,599,869 140,000,000 ตั๋วสัญญาใช้เงินและตั๋วแลกเงิน 128,686,929 593,213,219 108,655,840 478,099,306 หลักทรัพย์จดทะเบียน - สุทธิ (หมายเหตุ 10) 12,437,600 18,541,400 12,437,600 18,541,400 รวมเงินลงทุนระยะสั้น 551,004,234 751,754,619 498,693,309 636,640,706 ลูกหนี้การค้า (หมายเหตุ 6) บริษัทที่เกี่ยวข้องกัน - สุทธิ (หมายเหตุ 4) 86,482,536 106,376,640 73,351,065 125,932,186 อื่น ๆ - สุทธิ 157,134,275 166,625,013 79,208,765 85,084,984 รวมลูกหนี้การค้า 243,616,811 273,001,653 152,559,830 211,017,170 เงินให้กู้ยืมระยะสั้นแก่บริษัท ที่เกี่ยวข้องกันและกรรมการ (หมายเหตุ 4) - - 25,271,108 16,959,441 สินทรัพย์หมุนเวียนอื่น 143,416,243 105,732,306 39,304,764 29,284,114 รวมสินทรัพย์หมุนเวียน 1,026,780,051 1,187,087,031 745,343,636 911,983,070 มูลค่างานที่เสร็จยังไม่ได้เรียกเก็บ-สุทธิ (หมายเหตุ 7) 8,952,972 94,439,962 - - เงินให้กู้ยืมแก่บริษัทที่เกี่ยวข้องกัน - สุทธิ (หมายเหตุ 4) 118,839,833 162,739,322 673,010,101 1,810,713,819 เงินลงทุนในหุ้นทุน บริษัทย่อย (วิธีส่วนได้เสีย) (หมายเหตุ 4 และ 8) - - 2,898,674,296 1,956,810,354 บริษัทที่เกี่ยวข้องกัน - สุทธิ (วิธีราคาทุน) (หมายเหตุ 4 และ 9) 142,463,083 430,296,727 73,497,644 361,331,288 เงินลงทุนในหลักทรัพย์จดทะเบียน - สุทธิ (หมายเหตุ 10) - 1,000,000 - 1,000,000 รวมเงินลงทุนในหุ้นทุน 142,463,083 431,296,727 2,972,171,940 2,319,141,642 - 2 - สิ น ท รั พ ย์ (ต่อ) บาท งบการเงินรวม งบการเงินของบริษัท 2541 2540 2541 2540 อาคารชุดพักอาศัยและอาคารร้านค้า เพื่อให้เช่า - สุทธิ (หมายเหตุ 11) 187,520,850 73,560,324 - - สินทรัพย์เพื่อให้เช่า-ราคาทุนและ ราคาประเมินสุทธิจากค่าเสื่อมราคา สะสมและรายจ่ายตัดบัญชีสะสม (หมายเหตุ 12 15 และ 19) 7,461,477,504 7,673,427,634 3,458,185,791 3,592,228,551 ต้นทุนโครงการพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ -สุทธิ (หมายเหตุ 13 และ 19) 1,927,716,899 2,001,165,060 - - เครื่องตกแต่งและเครื่องใช้สำนักงาน - ราคาทุนสุทธิจากค่าเสื่อมราคาสะสม 150,965,508 155,531,930 40,151,468 52,237,431 สินทรัพย์อื่น ภาษีเงินได้รอตัดบัญชี (หมายเหตุ 5) 64,949,760 172,624,594 64,949,760 172,624,594 ต้นทุนโครงการพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ - สุทธิจากค่าเผื่อผลขาดทุน จากมูลค่าที่คาดว่าจะได้รับคืน จำนวนประมาณ 114,450 พันบาท ในปี 2541 (หมายเหตุ 13 และ 19) 127,461,402 239,422,240 - - บัตรเงินฝาก 46,817,372 44,916,836 46,817,372 44,916,836 ภาษีเงินได้รอเรียกคืน 91,354,651 76,350,621 56,138,625 64,006,041 เงินค้ำประกันเพื่อสิทธิการเช่า (หมายเหตุ 12 และ 19) 406,790,854 409,877,354 108,216,551 111,303,051 ค่าธรรมเนียมจัดจำหน่ายหุ้นทุน และหุ้นกู้แปลงสภาพ - สุทธิ 24,871,208 40,404,563 24,871,208 40,404,563 รายจ่ายตัดบัญชีและอื่น ๆ - สุทธิ 108,530,087 168,348,834 16,639,686 9,687,727 รวมสินทรัพย์อื่น 870,775,334 1,151,945,042 317,633,202 442,942,812 รวมสินทรัพย์ 11,895,492,034 12,931,193,032 8,206,496,138 9,129,247,325 โปรดดูรายงานการสอบบัญชีของนายเมธี รัตนศรีเมธา ลงวันที่ 12 กุมภาพันธ์ 2542 และหมายเหตุประกอบงบการเงิน บริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย งบดุล ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2541 และ 2540 หนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น บาท งบการเงินรวม งบการเงินของบริษัท 2541 2540 2541 2540 หนี้สินหมุนเวียน เงินเบิกเกินบัญชีและเงินกู้ยืม จากสถาบันการเงิน (หมายเหตุ 14) 220,048,700 454,076,920 196,725,638 409,568,873 เจ้าหนี้การค้า บริษัทที่เกี่ยวข้องกัน (หมายเหตุ 4) 27,033,441 91,386 6,439,491 1,896,855 อื่นๆ 65,823,749 45,892,033 27,643,753 18,357,669 รวมเจ้าหนี้การค้า 92,857,190 45,983,419 34,083,244 20,254,524 ส่วนของเงินกู้ยืมระยะยาว ที่ถึงกำหนดชำระในหนึ่งปี (หมายเหตุ 12 และ 15) 2,194,609,006 747,101,282 772,915,000 190,224,000 เงินกู้ยืมระยะสั้นจากบริษัท ที่เกี่ยวข้องกันและกรรมการ (หมายเหตุ 4) 2,636,000 6,060,541 16,654,947 54,429,838 เจ้าหนี้ค่าก่อสร้าง 39,183,522 68,253,486 824,781 1,295,037 หนี้สินหมุนเวียนอื่น ภาษีเงินได้ค้างจ่าย 178,157,508 6,735,045 172,517,294 - ดอกเบี้ยค้างจ่าย 85,921,859 104,963,863 84,987,047 100,425,531 เงินประกันผลงาน 76,717,920 93,543,412 3,457,163 24,147,908 อื่น ๆ 198,554,825 189,089,996 96,682,663 69,666,182 รวมหนี้สินหมุนเวียนอื่น 539,352,112 394,332,316 357,644,167 194,239,621 รวมหนี้สินหมุนเวียน 3,088,686,530 1,715,807,964 1,378,847,777 870,011,893 เงินกู้ยืมจากบริษัทที่เกี่ยวข้องกันและ กรรมการ (หมายเหตุ 4) 1,830,971 19,778,736 - - เงินกู้ยืมระยะยาว - สุทธิจากส่วนที่ ถึงกำหนดชำระในหนึ่งปี (หมายเหตุ 12 และ 15) - 1,702,915,000 - 772,915,000 - 2 - หนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น (ต่อ) บาท งบการเงินรวม งบการเงินของบริษัท 2541 2540 2541 2540 หุ้นกู้แปลงสภาพสกุลเงินตราต่างประเทศ (หมายเหตุ 16) 1,681,121,166 2,627,511,272 1,681,121,166 2,627,511,272 เงินมัดจำจากลูกค้า 642,651,994 634,640,316 450,458,054 444,647,756 เงินค้ำประกันเพื่อสิทธิการเช่า (หมายเหตุ 19) 128,748,799 220,039,020 510,692 4,558,683 รายได้ค่าเช่าและบริการรับล่วงหน้า - สุทธิ 2,431,975,866 2,375,191,104 1,437,966,249 1,526,214,841 รวมหนี้สิน 7,975,015,326 9,295,883,412 4,948,903,938 6,245,859,445 ส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อยในบริษัทย่อย 662,884,508 751,921,740 - - ส่วนของผู้ถือหุ้น ทุนเรือนหุ้น-หุ้นสามัญ มูลค่าหุ้นละ 10 บาท ทุนจดทะเบียน 121,000,000 หุ้น (หมายเหตุ 16) ทุนที่ออกและชำระเต็มมูลค่า แล้ว 100,000,000 หุ้น 1,000,000,000 1,000,000,000 1,000,000,000 1,000,000,000 ส่วนเกินมูลค่าหุ้น 1,185,000,000 1,185,000,000 1,185,000,000 1,185,000,000 ส่วนเกินทุนจากการตีราคาที่ดินเพิ่ม (หมายเหตุ 12) 112,594,465 115,255,525 112,594,465 115,255,525 ผลขาดทุนที่ยังไม่เกิดขึ้นจาก เงินลงทุนในหลักทรัพย์ จดทะเบียน (หมายเหตุ 10) - ( 18,750,000) - ( 18,750,000) กำไรสะสม จัดสรรเป็นทุนสำรอง (หมายเหตุ 17) 121,000,000 97,342,762 121,000,000 97,342,762 ยังไม่ได้จัดสรร 838,997,735 504,539,593 838,997,735 504,539,593 รวมส่วนของผู้ถือหุ้น 3,257,592,200 2,883,387,880 3,257,592,200 2,883,387,880 รวมหนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น 11,895,492,034 12,931,193,032 8,206,496,138 9,129,247,325 โปรดดูรายงานการสอบบัญชีของนายเมธี รัตนศรีเมธา ลงวันที่ 12 กุมภาพันธ์ 2542 และหมายเหตุประกอบงบการเงิน บริษัท เซ็นทรัลพัฒนา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย งบกำไรขาดทุน สำหรับแต่ละปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2541 และ 2540 บาท งบการเงินรวม งบการเงินของบริษัท 2541 2540 2541 2540 รายได้ (หมายเหตุ 4) รายได้ค่าเช่าและบริการ 1,961,340,876 1,748,878,883 1,234,953,983 1,303,336,330 รายได้จากการขายอาหารและ เครื่องดื่ม 295,472,463 253,876,104 - - รายได้จากการขายสิทธิการเช่า ห้องชุดพักอาศัย - 1,298,693 - - ดอกเบี้ยรับ 173,567,850 336,848,423 238,614,084 330,491,475 รายได้อื่น รายได้ค่าบริหารงาน 7,473,776 47,163,781 35,535,418 82,466,554 อื่น ๆ 112,532,597 142,898,435 53,318,856 67,574,826 รวมรายได้ 2,550,387,562 2,530,964,319 1,562,422,341 1,783,869,185 ต้นทุนและค่าใช้จ่าย ต้นทุนการเช่าและบริการ (หมายเหตุ 4) 977,856,826 796,953,550 447,091,831 423,629,356 ต้นทุนขายอาหารและเครื่องดื่ม (หมายเหตุ 4) 223,420,073 188,220,074 - - ต้นทุนการขายสิทธิการเช่า ห้องชุดพักอาศัย - 1,238,763 - - ส่วนแบ่งในผลขาดทุน (กำไร) จาก เงินลงทุนในบริษัทย่อย - - 127,793,844 ( 42,412) ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน และบริหาร (หมายเหตุ 4) 327,359,656 289,123,395 180,396,177 266,484,313 ขาดทุนจากการลดลง ของมูลค่าเงินลงทุน 166,334,944 10,347,193 166,334,944 10,347,193 ขาดทุนจากการขายเงินลงทุน 151,879,224 4,661,230 151,879,224 4,661,230 หนี้สงสัยจะสูญ (หมายเหตุ 4 และ 6) 59,912,481 - 52,255,242 - ดอกเบี้ยจ่าย 592,169,980 524,681,296 371,613,185 362,960,762 ค่าตอบแทนกรรมการ 9,669,230 10,529,727 9,669,230 10,529,727 รวมต้นทุนและค่าใช้จ่าย 2,508,602,414 1,825,755,228 1,507,033,677 1,078,570,169 (ยังมีต่อ)